تحتل السوق المالية السعودية للأوراق مكانةً كبيرة في السوق المالية العربية وحتى العالمية لما تلعبه المملكة السعودية من دور كبيرٍ في اقتصاد المنطقة وحتى العالم من خلال إنتاج النفط وغيره.
فمن المعروف أن المملكة العربية السعودية تلعب دورًا رئيسيًا في أسواق النفط كونها عضو رئيسي في منظمة البلدان المصدرة للبترول “أوبك”. حيث تنتج وتدير شركة النفط والغاز الطبيعي الوطنية أرامكو السعودية مليارات البراميل من النفط السعودي، بما في ذلك ما يقارب 260 مليار برميل من الاحتياطي العالمي. ومع ذلك، يوجد العديد من الأشخاص الذين يجهلون ماهية السوق المالية السعودية، والمعروف أيضًا باسم “تداول”. لذلك سنتعرف في مقالنا هذا على بورصة السعودية بالتفصيل، لذا تابعوا معنا القراءة.
حول السوق المالية السعودية
تداول هي البورصة الوحيدة في المملكة العربية السعودية، والبورصة الرئيسية أيضًا بين دول مجلس التعاون الخليجي. فوفقًا لصحيفة “سعودي جازيت”، كانت السوق المالية السعودية في الغالب غير رسمية خلال السبعينيات حيث كانت تضم 14 شركة مدرجة فقط.
ولكن في عام 1984، كلفت الحكومة لجنة وزارية لتطوير وتنظيم سوق الأوراق المالية. وفي عام 2004، أنشأت الحكومة هيئة السوق المالية (CMA)، لتكون الجهة الوحيدة المنظمة ل السوق المالية السعودية. أما في عام 2007، تم تشكيل شركة السوق المالية السعودية “تداول”. هذا وتقدم تداول الأسهم والسندات الإسلامية المعروفة باسم “الصكوك”، وصناديق المؤشرات المتداولة (ETFs)، بالإضافة إلى صناديق الاستثمار المشتركة.
وفي الوقت الحالي، يوجد في تداول حوالي 200 شركة مدرجة. هذا ويتتبع مؤشر التداول السعودي العام “تاسي (TASI)” أداء جميع الشركات المدرجة في السوق المالية السعودية.
وفي نهاية عام 2017، وقعت تداول اتفاقية التحول التكنولوجي لما بعد التجارة مع ناسداك. الأمر الذي يسمح للبورصة السعودية بتقديم فئات أصول جديدة، مثل المشتقات النفطية إلى السوق.
اقرأ أيضًا: ماهي استراتيجية التداول المتأرجح: أفضل استراتيجية تداول للمبتدئين
الشركات المدرجة في السوق السعودية المالية
تضم السوق المالية السعودية عشرات الشركات المحلية والعالمية التي يتداول بها المواطنون السعوديون والعرب يوميًا. نذكر منها:
- السيف غاليري.
- شركة لوبريف.
- شركة مجموعة كابلات الرياض.
- شركة أميانتيت العربية السعودية.
- شركة اتحاد عذيب للاتصالات.
- الشركة السعودية للخدمات الأرضية.
بدء التداول في السوق المالية السعودية
لبدء عملية التداول في تداول السعودية، ينبغي على المستثمر سواء السعودي أو أحد مواطني دول مجلس التعاون الخليجي، أو الأجانب المقيمين في المملكة العربية السعودية الذهاب إلى أحد الشركات الأعضاء في بورصة السعودية لفتح حساب محفظة استثمارية.
هذا ويمكن للمستثمرين الأفراد الذين لا يملكون خبرة ويريدون البدء في عمليات التداول زيادة معرفتهم عبر برنامج “استثمر بوعي” الموجود على منصة تداول الإلكترونية والذي يضم مجموعة كبيرة من الموارد التعليمية بغية البدء في عمليات التداول والاستثمار.
هذا ويشترط للمتداول بغية فتح محفظة استثمارية سواء كان من مواطني السعودية أو دول الخليج العربي أو حتى مقيمًا في المملكة العربية السعودية استيفاءه لعدد من الشروط الذي حددها مركز إيداع الأوراق المالية “إيداع”. ومن بين المستثمرين الذين يحق لهم فتح محفظة استثمارية نجد:
- الأشخاص العاديين.
- الشركات المساهمة والشركات ذات المسؤولية المحدودة.
- الأشخاص المرخّص لهم.
- المؤسسات والجمعيات الخيرية والاجتماعية.
- مؤسسات الأوقاف.
- صناديق الاستثمار المرخصة.
- المؤسسات العامة.
- الصناديق الحكومية.
الوثائق المطلوبة للتداول
سيحتاج مواطنو المملكة العربية السعودية أو دول مجلس التعاون الخليجي والمقيمون في المملكة العربية السعودية الذين يستوفون المعايير المذكورة أعلاه إلى تقديم وثائق هوية للوصول إلى نظام الإيداع والتسوية. وثائق الهوية المطلوبة هي:
للأشخاص العاديين
- للسعوديين ومواطني دول مجلس التعاون الخليجي: نسخة من البطاقة الشخصية أو بطاقة العائلة.
- لغير مواطني دول مجلس التعاون الخليجي: صورة عن الإقامة سارية المفعول، وجواز السفر.
للشركات
- نسخة من السجل التجاري.
- نسخة من النظام الأساسي للشركة.
- نسخة من قرار مجلس الإدارة بالموافقة على فتح محفظة استثمارية للشركة ومنح الصلاحية لمن سيوقع نيابة عن الشركة.
- صور من البطاقات التعريفية لأعضاء مجلس إدارة الشركة المساهمة المدرجة.
الأشخاص المرخص لهم
- نسخ من السجل التجاري وخطاب التعاقد في الأعمال مقدمة إلى السعودية للتداول.
الجمعيات والمؤسسات الخيرية والاجتماعية
- نسخة من الترخيص والنظام الداخلي للجمعيات والمؤسسات الخيرية والاجتماعية.
- نسخة من قرار الجهة العامة ذات العلاقة بالموافقة على الاستثمار.
- نسخة من قرار الجمعية أو المؤسسة الخيرية أو الاجتماعية بتعيين الشخص الذي يدير المحفظة الاستثمارية والحساب النقدي.
- نسخة من بطاقة الهوية للشخص المعين لإدارة المحفظة الاستثمارية والحساب النقدي.
صناديق الاستثمار
- نسخة من الترخيص الصادر بإنشاء الصندوق المشترك.
- خطاب من مدير الصندوق المشترك يوضح اسم الشخص المرخص له بإدارة المحفظة الاستثمارية للصندوق.
- نسخة من البطاقة التعريفية للشخص المعين لإدارة المحفظة الاستثمارية للصندوق.
المؤسسات العامة أو الصناديق الحكومية
- صورة عن النظام الأساسي أو النظام الداخلي للمؤسسة العامة أو الصندوق الحكومي.
- صورة عن القرار الصادر من المؤسسة العامة أو الصندوق الحكومي بشأن اسم الشخص المرخص له بإدارة محفظته الاستثمارية.
- نسخة من البطاقة الشخصية للسعوديين ومواطني دول مجلس التعاون الخليجي أو نسخة من الإقامة وجواز السفر لغير مواطني دول مجلس التعاون الخليجي المصرح لهم بإدارة المحفظة الاستثمارية والحساب النقدي للمؤسسة العامة أو الصندوق الحكومي.
- نسخة من كتاب الموافقة الصادر من الهيئة للمؤسسة العامة أو الصندوق الحكومي.
كيفية الاستثمار في سوق السعودية المالي
حتى في وقت هبوط أسعار النفط، تهيمن السوق السعودية المالية على الاستثمار في دول مجلس التعاون الخليجي الست. لكن يجب على المستثمرين الدوليين الذين يبحثون عن آفاق جديدة أن يأخذوا في الاعتبار، أن هذا سوق فقط لأولئك الذين لديهم جيوب ممتلئة جدًا.
إذ تسمح البورصة السعودية أو تداول، فقط للمستثمرين الأجانب المؤسسيين، وليس المستثمرين الأفراد بالتداول. فالمستثمر الأجنبي المؤهل لأغراض السوق المالي السعودي لديه ما لا يقل عن 5 مليارات دولار من الأصول الخاضعة للإدارة ويعمل منذ خمس سنوات على الأقل.
هذا ويمكن للمستثمرين غير أصحاب الملايين استثمار مبالغ أقل في المملكة العربية السعودية والمنطقة المحيطة بها من خلال عدد قليل من الصناديق المؤشرات المتداولة (ETFs) التي تركز على شركات الشرق الأوسط. ومن الأمثلة على ذلك صناديق SPDR S&P، أو GAF، أو GULF.
اقرأ أيضًا: أفضل منصات تداول العملات الرقمية لعام 2023
حدود الاستثمار المباشر في تداول
هناك عدد من الحدود للاستثمار المباشر في الشركات السعودية بالنسبة للمستثمرين الأجانب، وهي:
- لا يجوز للمستثمر الأجنبي أن يمتلك أكثر من 5٪ من الأسهم الصادرة في أي شركة واحدة.
- لا يجوز لجميع المستثمرين الأجانب (المقيمين أو غير المقيمين) أن يمتلكوا بشكل جماعي ما لا يزيد عن 49٪ من أسهم أي شركة.
- يتم تقييد جميع المستثمرين الأجانب المؤهلين مجتمعين بـ 20٪ من أسهم الشركة الواحدة و10٪ من جميع أسهم جميع الشركات المدرجة في البورصة.
وتجدر الإشارة إلى أن الأجانب الذين يرغبون في الاستثمار في الأسهم السعودية بشكل عام يمكنهم العمل من خلال إحدى المؤسسات العالمية التي تعمل هناك، مثل Morgan Stanley وCredit Suisse Group الذين يعتبرون من بين البنوك العالمية التي لديها مكاتب في الرياض. حيث تعمل هذه الفروع كمراكز للوسطاء والمستثمرين الأجانب المؤهلين الذين يستثمرون في أي من دول مجلس التعاون الخليجي.
اقرأ أيضًا: السوق المالية | أفضل أسواق الأوراق المالية العربية
كيف ترتبط أسواق تداول مع أسواق الولايات المتحدة
ترتبط تداول ارتباطًا وثيقًا بأسواق الأسهم الأمريكية بسبب ربط العملة. في المقابل، يُعتقد أن تداول مرتبطة ارتباطًا وثيقًا للغاية مع البورصات المجاورة، مثل بورصة أبو ظبي، وبورصة دبي، وبورصة البحرين. فعادة، تؤدي تحركات الأسعار في تداول إلى تحركات مماثلة في هذه البورصات.
في النهاية، ننصحكم بزيارة موقع السوق السعودية المالية الرسمي للتعرف على أهم الأسهم للتداول بها ومميزات هذا السوق الكبير، بالإضافة إلى أهم الوثائق اللازمة للبدء في عملية التداول بشكل ناجحٍ وآمنٍ في البورصة.
