يعتبر التداول في أسهم شركة Spotify من المواضيع المثيرة للاهتمام في عالم الاستثمار، خاصة مع الأداء القوي للشركة في السنوات الأخيرة. في عام 2024، حققت الشركة أرباحًا ملحوظة، حيث شهدت إيراداتها نموًا كبيرًا واستمرت في تعزيز قاعدة مشتركيها المدفوعين. مع استراتيجياتها المبتكرة لتوسيع المحتوى وزيادة عدد المشتركين، تبدو سبوتيفاي في موقف قوي لتلبية الطلب المتزايد على خدمات البث.
سنستعرض أداء الشركة المالي في عام 2024، مع التركيز على الأرباح والإيرادات والتحديات التي تواجهها في سعيها للحفاظ على موقعها الرائد في سوق متنامٍ وذو تنافسية عالية.
نبذة عن شركة Spotify
تعد Spotify خدمة متميزة لبث الموسيقى والبودكاست ومقاطع الفيديو، وقد حققت شهرة عالمية منذ تأسيسها في عام 2006. تضم مكتبتها الضخمة أكثر من 100 مليون أغنية و5 ملايين بودكاست، مما يوفر تجربة مشوقة لـ 590 مليون مستخدم نشط شهريًا، بما في ذلك 226 مليون مشترك مدفوع.
تبرز سمات Spotify الفريدة كعوامل رئيسية في شهرتها الواسعة، حيث تستخدم تقنيات متقدمة لتقديم توصيات موسيقية مخصصة بناءً على تاريخ استماع المستخدمين. ويشمل هذا الطابع الشخصي قوائم التشغيل التي يتم تنسيقها، حيث يمكن للمستخدمين إنشاء قوائمهم الخاصة وتحريرها ومشاركتها، بالإضافة إلى الاستمتاع بالتجميعات المخصصة التي يقدمها Spotify.
تظهر مرونة Spotify من خلال توافقها مع مجموعة متنوعة من الأجهزة. بما في ذلك الحواسيب والهواتف والأجهزة اللوحية والسماعات والتلفزيونات والسيارات، مما يسهل الانتقال بين الأجهزة بفضل ميزة Spotify Connect.
كما تعمل Spotify بنظام “فريميوم” الفريد، والذي يعد عاملًا محوريًا في نجاحها اللافت. يوفر هذا النموذج للمستخدمين مميزات أساسية مجانية مدعومة بالإعلانات وبتحكم محدود. بينما يتيح الاشتراك المدفوع مميزات إضافية، مثل الاستماع بدون اتصال وتجربة خالية من الإعلانات، مما يلبي تفضيلات المستخدمين المتنوعة.
يتضح تأثير Spotify التحويلي على صناعة بث الموسيقى من خلال نهجها المبتكر ومميزاتها الموجهة للمستخدم. وقد مكنتها تطوراتها المستمرة في تلبية احتياجات الجمهور العالمي من أن تبرز كقائدة في هذا المجال، مما شكل طريقة تفاعل الملايين حول العالم مع الموسيقى والبودكاست.
أدت شعبية Spotify إلى تطوير أدوات وخدمات تحليلية متنوعة، مثل Songstats، التي تساعد الفنانين والمطورين على تصور تأثير جهودهم التسويقية على إصداراتهم وشعبيتهم. كما يقدم Spotify للفنانون نظرة أكثر تفصيلًا لتتبع أدائهم على المنصة. ويتضمن أيضًا خدمة اشتراك للاستماع دون إعلانات ولعب الموسيقى دون اتصال، مما يتيح للمستخدمين الاستمتاع بالموسيقى بلا انقطاع.
يمكنك الاطلاع على: أسهم شركة ماكدونالدز
تقرير مالي شامل عن أسهم شركة Spotify
لا بد لكل مستثمر يرغب في التداول في أسهم شركة Spotify أن يلقي نظرة على المعلومات والتفاصيل الرقمية والأسعار قبل بدء التداول. وفي هذا السياق إليكم تقرير مالي مختصر عن سهم شركة سبوتيفاي (SPOT) بتاريخ 26 سبتمبر 2024:
معلومات أساسية:
- السعر الحالي: 383.96 USD.
- القيمة السوقية: 74.55 مليار USD.
- عدد الأسهم المتداولة: 141.17 مليون سهم.
- تاريخ التأسيس: 2007.
- المدير التنفيذي: دانيال إيك.
الأداء المالي:
- الإيرادات (السنة المالية): 14.32 مليار USD.
- صافي الدخل للربع الأخير: 294.97 مليون USD.
- الأرباح لكل سهم (EPS): 2.54 USD.
- إجمالي الدخل (السنة المالية): -575.15 مليون USD.
الأداء السعري:
- التغير خلال 24 ساعة: +0.95%.
- التغير الأسبوعي: +11.99%.
- التغير الشهري: +12.11%.
- التغير السنوي: +149.29%.
- التغير منذ بداية العام: +104.18%.
توقعات الأرباح:
- تاريخ الإعلان القادم عن الأرباح: 31 أكتوبر 2024.
- توقعات الأرباح لكل سهم للربع القادم: 1.98 USD.
نسب مالية:
- نسبة السعر إلى الأرباح (P/E): 154.89.
- هامش EBITDA هو: -1.25%.
- قيمة EBITDA هي: 600.01 مليون USD.
ملاحظات عامة:
- تقدم شركة سبوتيفاي خدمات الموسيقى الرقمية، مع التركيز على الاشتراكات المدفوعة وخدمات البث المدعومة بالإعلانات.
- لا تقدم الشركة أرباحًا لمساهميها حاليًا.
أرباح شركة سبوتيفاي لعام 2024
سجلت شركة سبوتيفاي (NYSE: SPOT) زيادة في إيرادات الربع الثاني من عام 2024 بنسبة 20% على أساس سنوي. حيث بلغت 4.099 مليار دولار (3.81 مليار يورو)، متجاوزة توقعات المحللين التي كانت عند 4.070 مليار دولار. كما فاقت ربحية السهم، التي بلغت 1.43 دولار (1.33 يورو)، التقديرات المتوقعة للمحللين البالغة 1.15 دولار.
بينما إيرادات الاشتراكات المدفوعة، فقد نمت بنسبة 21% على أساس سنوي لتصل إلى 3.35 مليار يورو، مدعومة بزيادة عدد المشتركين وارتفاع متوسط الإيرادات لكل مستخدم (ARPU). كما ارتفعت الإيرادات الناتجة عن الإعلانات بنسبة 13% على أساس سنوي، لتصل إلى 456 مليون يورو.
عدد المستخدمين النشطين في Spotify
اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2023، تشير البيانات الرسمية إلى أن Spotify جمعت 574 مليون مستخدم نشط شهريًا، ارتفاعًا من 551 مليونًا. مما يُظهر نموًا قويًا بنسبة 26% على أساس سنوي في إجمالي المستخدمين النشطين شهريًا. ومن الجدير بالذكر أن Spotify تُعرّف المستمعين النشطين شهريًا على أنهم مستخدمون فريدون يتفاعلون مع المنصة من خلال بث الموسيقى مرة واحدة على الأقل في غضون إطار زمني مدته 28 يومًا.
تشير الرؤى المستمدة من خطاب المساهمين للربع الثالث من عام 2023 إلى زيادة متوقعة إلى 601 مليون مستخدم نشط شهريًا بحلول نهاية الربع الرابع من عام 2023. وعلى مدار الفترة منذ عام 2015، أظهرت Spotify باستمرار زيادة ربع سنوية مستدامة في هذا المقياس، كما هو مفصل في الجدول أدناه.
| العام | الربع الأول | الربع الثاني | الربع الثالث | الربع الرابع |
| 2015 | 68 مليون | 77 مليون | 91 مليون | 96 مليون |
| 2016 | 104 مليون | 113 مليون | 123 مليون | 132 مليون |
| 2017 | 138 مليون | 149 مليون | 160 مليون | 157 مليون |
| 2018 | 180 مليون | 191 مليون | 207 مليون | 217 مليون |
| 2019 | 232 مليون | 248 مليون | 271 مليون | 286 مليون |
| 2020 | 299 مليون | 299 مليون | 345 مليون | 356 مليون |
| 2021 | 365 مليون | 381 مليون | 406 مليون | 422 مليون |
| 2022 | 433 مليون | 456 مليون | 515 مليون | 489 مليون |
| 2023 | 515 مليون | 551 مليون | 574 مليون | 601 مليون |
حصة سبوتيفاي في السوق
اعتبارًا من عام 2023، سيطرت Spotify على حصة كبيرة تبلغ 33% من سوق البث الموسيقي العالمي. والجدير بالذكر أن حضور Spotify في السوق أثبت ثباته، حيث حافظ على حصة تتراوح بين 32% إلى 43% على مدار السنوات الخمس الماضية. ويؤكد هذا الموقف السوقي الدائم على نفوذ Spotify الكبير وشعبيتها الدائمة في المشهد التنافسي لصناعة البث الموسيقي العالمية.
| العام | الحصة السوقية |
| 2015 | 41.2% |
| 2016 | 42.8% |
| 2017 | 40.3% |
| 2018 | 42.7% |
| 2019 | 36.4% |
| 2020 | 32.5% |
| 2021 | 32% |
| 2022 | 31% |
| 2023 | 33% |
أفضل الوسطاء لشراء أسهم Spotify
من بين جميع الوسطاء الذين يوفرون إمكانية التداول في أسهم شركة Spotify، هؤلاء هم الأفضل بناءً على رسوم تداول الأسهم، وقوة التنظيم، والجودة العامة لمميزات الوسطاء:
- منصة Interactive Brokers:
تتميز برسوم منخفضة للغاية، وتقدم مجموعة واسعة من المنتجات، بالإضافة إلى العديد من أدوات البحث الممتازة.
- منصة eToro:
توفر تداول الأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة مجانًا، مع عملية فتح حساب سلسة، وتتيح أيضًا التداول الاجتماعي.
- منصة XTB:
تقدم أسهم وصناديق استثمار متداولة بدون عمولة (للتداولات التي تصل إلى 100,000 يورو شهريًا)، بالإضافة إلى إيداع وسحب مجاني وسريع. كما تتميز بفتح حساب بسهولة وسرعة، مع فوائد مرتفعة تُدفع على النقد.
- منصة Trading 212:
توفر أسهمًا وصناديق استثمار متداولة حقيقية بدون عمولة (قد تُطبق رسوم أخرى). تتميز بفتح حساب سريع وسهل، ومنصات تداول رائعة، ويدفع فوائد على النقد غير المستثمر في حساب الاستثمار.
- الوسيط Lightyear:
يوفر صناديق استثمار متداولة بدون عمولة ورسوم منخفضة على تداول الأسهم. كما يقدم فوائد مرتفعة على النقد غير المستثمر، مع عملية فتح حساب سريعة، ومنصة تداول مريحة للاستخدام عبر الهاتف المحمول.
خطوات التداول في أسهم شركة Spotify
بمجرد أن تختار الوسيط المناسب، فإن فتح حسابك والتداول في أسهم شركة Spotify يصبح أمرًا سهلًا نسبيًا. يمكنك ذلك من خلال الخطوات التالية:
افتح حساب الوساطة
عادةً ما يتضمن فتح حساب وساطة تسجيل بياناتك، وتقديم بعض المعلومات عن تجربتك في الاستثمار، ثم التحقق من هويتك من خلال رفع بعض الوثائق الرسمية. تتم جميع هذه الإجراءات عبر الإنترنت ويمكن إنجازها بسرعة. ومع ذلك، بعد تسجيلك، يحتاج معظم الوسطاء إلى بعض الوقت الإضافي (من بضع دقائق إلى بضعة أيام) لتأكيد حسابك والسماح لك بالبدء في التداول.
قم بإيداع الأموال في حسابك
لكي تتمكن من التداول في أسهم شركة Spotify، تحتاج أولًا إلى إيداع أموال في حساب الوساطة الخاص بك من أجل شراء الأسهم. الطريقة الأكثر شيوعًا لإيداع الأموال هي التحويل البنكي، ولكن العديد من الوسطاء يسمحون أيضًا بإيداع الأموال عن طريق بطاقة الائتمان/الخصم أو حتى المحفظات الإلكترونية مثل PayPal. عادةً ما تكون عمليات الإيداع خالية من الرسوم، ومعظم الوسطاء لا يفرضون حدًا أدنى للإيداع.
ابحث عن أسهم Spotify وشرائها
لشراء أسهم Spotify، يجب أولًا العثور عليها في منصة تداول الوسيط الخاص بك.
ابحث عن شريط البحث وأدخل “Spotify” أو رمز البورصة الخاص بها، وهو SPOT. يسمح بعض الوسطاء أيضًا بالبحث عن الأسهم بناءً على الدولة أو القطاع؛ لذا تذكر أن Spotify هي شركة تقنية مقرها لوكسمبورغ وتشتهر كواحدة من أبرز مزودي خدمات البث الصوتي.
بمجرد العثور على Spotify، أدخل عدد الأسهم التي ترغب في شرائها واضغط على زر “شراء”. يسمح عدد متزايد من الوسطاء أيضًا بشراء أسهم جزئية، مما يعني أنه يمكنك شراء أسهم Spotify بمبلغ 10 دولارات فقط أو أي مبلغ آخر تختاره، حتى لو كان سعر سهم Spotify الواحد أعلى بكثير.
عند تقديم أمر شراء (أو بيع)، يمكنك اختيار من بين أنواع مختلفة من الأوامر. إن أمر الشراء “السوقي” يشتري السهم على الفور بسعر السوق الحالي، بينما يتيح لك “أمر الحد” تحديد السعر الدقيق الذي ترغب في شراء السهم به.
ننصحك بالاطلاع على:أفضل 5 تطبيقات لتداول الأسهم لعام 2024
راجع موقفك في Spotify بانتظام
بعد التداول في أسهم شركة Spotify، من الجيد متابعة قيمة استثمارك ورؤية ما إذا كنت بحاجة إلى اتخاذ أي إجراء، ربما بيع بعض الأسهم أو شراء المزيد، لتحقيق أهدافك الاستثمارية.
إذا كنت مستثمرًا قصير الأجل، فقد تفكر في استخدام أنواع مختلفة من الأوامر لإدارة استثماراتك. على سبيل المثال، يتيح لك أمر جني الأرباح تحديد سعر يتم فيه بيع سهمك تلقائيًا لتأمين الأرباح، بينما يمكن أن يساعدك أمر وقف الخسارة في تقليل خسائرك إذا انخفضت أسعار الأسهم.
العوامل المؤثرة على سعر سهم سبوتيفاي
عند التداول في أسهم شركة Spotify، توجد العديد من العوامل الرئيسية التي تؤثر على سعر سهم سبوتيفاي. ومن أبرز هذه العوامل:
- نمو المستخدمين والتفاعل:
الزيادة في عدد المستخدمين النشطين والمشتركين تؤثر بشكل مباشر على الإيرادات. النمو في الاشتراكات المميزة مهم بشكل خاص.
- الأداء المالي:
التقارير الربعية، ونمو الإيرادات، ومؤشرات الربحية (مثل EBITDA) تُعتبر عوامل حاسمة يتابعها المستثمرون.
- تكاليف المحتوى:
التكاليف المتعلقة بترخيص الموسيقى وإنتاج المحتوى الأصلي يمكن أن تؤثر على هوامش الربح. أي تغييرات في هذه التكاليف قد تؤثر على أداء السهم.
- المنافسة في السوق:
وجود منافسين مثل آبل ميوزك وأمازون ميوزك يمكن أن يؤثر على حصة سبوتيفاي في السوق وقوة التسعير.
- الابتكارات التكنولوجية:
يمكن أن يعزز التقدم في تكنولوجيا البث، وتحسين واجهة المستخدم، والمميزات الجديدة (مثل البودكاست والصوت المباشر) من تجربة المستخدم وتجذب المزيد من المشتركين.
- البيئة التنظيمية:
أي تغييرات في قوانين حقوق الطبع والنشر، أو لوائح الخصوصية، أو التدقيق في مكافحة الاحتكار يمكن أن تؤثر على العمليات والتكاليف.
- الظروف الاقتصادية:
الاتجاهات الاقتصادية العامة، مثل عادات الإنفاق الاستهلاكي ومستويات الدخل المتاح، يمكن أن تؤثر على خدمات الاشتراك.
- ثقة المستثمرين:
يمكن أن تؤدي التصورات السوقية وتقييمات المحللين إلى تقلبات في سعر السهم. يمكن أن تؤدي الأخبار الإيجابية أو السلبية إلى تحركات سعرية كبيرة على المدى القصير.
- الشراكات والاستحواذات:
يمكن أن تعزز الشراكات الاستراتيجية أو الاستحواذات عروض سبوتيفاي ومركزها في السوق، مما يؤثر على ثقة المستثمرين.
- التوسع الدولي:
يمكن أن يوفر النمو في الأسواق الدولية مصادر إيرادات جديدة، لكنه يأتي أيضًا مع تحديات مثل التوطين والعقبات التنظيمية.
مميزات التداول في أسهم شركة Spotify
توجد العديد من المميزات التي يمكنك الاستفادة منها، وتزيد من توقعات نمو أسهم شركة سبوتيفاي. وفيما يلي بعض مزايا الاستثمار في أسهم سبوتيفاي:
- نموذج الأعمال المجاني:
تعتمد الشركة على نموذج الأعمال المجاني الذي يتيح لها تحقيق إيرادات من الإعلانات والاشتراكات المدفوعة. تقوم ببيع مساحات إعلانات لأطراف ثالثة، مما يزيد من إمكانية الوصول إلى المستخدمين ويعزز الإيرادات.
- إمكانات النمو الإضافية:
لم تستغل سبوتيفاي بعد كامل قاعدة مستخدميها، حيث يتركز معظمهم في الولايات المتحدة وأوروبا. هناك فرص كبيرة للتوسع في أسواق جديدة مثل أمريكا الجنوبية والشرق الأوسط وجنوب شرق آسيا، من خلال التسويق والشراكات وتوسيع كتالوج المحتوى المحلي.
- زيادة الأرباح:
يمكن للشركة تعزيز أرباحها من خلال زيادة عدد المشتركين المميزين، عبر تقديم محتوى حصري وخيارات صوت عالية الجودة. يمكن أيضًا تحسين عائدات الإعلانات من خلال استراتيجيات استهداف أفضل وتجربة مستخدم محسّنة.
- توسيع المحتوى الحصري:
هناك فرصة لتوسيع كتالوج المحتوى الحصري، بما في ذلك الموسيقى والبودكاست والبرامج الحوارية، مما يساعدها على المنافسة مع مزودي خدمات البث الأخرى.
- إمكانات الشركة النامية:
على الرغم من عدم تصنيف سبوتيفاي كـ”سهم نامي”، إلا أن هناك مؤشرات تدل على إمكانية تحولها إلى سهم نامي كامل مع زيادة إيراداتها وأرباحها مع مرور الوقت.
عيوب التداول في أسهم شركة Spotify
على الرغم من المميزات والإيجابيات الموجودة في أسهم سبوتيفاي، إلا أنه توجد بعض العيوب التي يجب أخذها بالاعتبار. ومن أبرزها:
- المنافسة المتزايدة:
توجد العديد من منصات بث الموسيقى مثل Amazon Music وApple Music وYouTube Music، مما يزيد من مستوى المنافسة في السوق.
- انتقادات هيكل حقوق الملكية:
يعبر بعض الفنانون ومنتجو التسجيلات عن استيائهم من نظام التعويضات الخاص بسبوتيفاي، مما قد يؤدي إلى سحب بعض الأعمال من المنصة.
- الصعوبات في دخول الأسواق الجديدة:
تواجه الشركة تحديات في دخول الأسواق مثل الصين وغيرها من الأسواق الجغرافية.
- أداء مالي غير مستقر:
رغم تحقيق إيرادات تصل إلى 13.25 مليار يورو في عام 2023، إلا أن الشركة سجلت صافي دخل سالب بلغ 532 مليون يورو، ثم عاد ليحقق أرباح كبيرة فاقت التوقعات عام 2024. مما يشير إلى صعوبة تحقيق ربح مستقر.
- نفقات تشغيلية مرتفعة:
تتكبد سبوتيفاي تكاليف تشغيلية عالية، بما في ذلك الإتاوات وحملات التسويق.
- تقلب سعر السهم:
شهد سعر سهم سبوتيفاي تقلبات ملحوظة، مما يعكس عدم استقرار السوق.
- الأولويات المالية الحالية:
تركز سبوتيفاي على النمو والتوسع على حساب الأرباح، مما قد يؤخر تحقيق الربحية.
في ختام هذا المقال، يتضح أن التداول في أسهم شركة Spotify يوفر فرصة مثيرة لأولئك الذين يسعون للاستثمار في قطاع يشهد تحولًا مستمرًا، مما يجعلها واحدة من الشركات التي يجب مراقبتها في المستقبل. حيث تتمتع بإمكانات نمو كبيرة في عالم خدمات البث الصوتي. مع تحقيقها لأرباح ملحوظة في عام 2024 وزيادة قاعدة مستخدميها، تؤكد الشركة التزامها بتقديم محتوى متميز وتجربة مستخدم فريدة.
