يعتبر سوق الفوركس السوق المالي الأكبر والأكثر تقلبًا في العالم مع مئات الخيارات للتداول. حيث يسمح سوق الفوركس للمشاركين بمختلف أشكالهم: البنوك والأفراد، بشراء / بيع أو تبادل العملات لأغراض المضاربة والتحوط.
لماذا سوق الفوركس هو الأكبر؟ ببساطة لأنه يضم البنوك بمختلف أشكالها بمافيها المركزية والشركات التجارية وشركات إدارة الاستثمار وصناديق التحوط و وسطاء الفوركس والمستثمرين.
ومن بين الأدوات المالية الأكثر تداولًا في سوق الفوركس هي العملات، وبالتحديد نقول أزواج العملات. على اعتبار أن التداول يتم باثنتين من العملات في السوق. اليوم سنتعرف معكم عل أكثر 10 من أزواج العملات الرئيسية المتداولة في سوق الفوركس ومعلومات بسيطة عن كل زوج وأهميته.
ماهو زوج العملات في الفوركس
حتى تستطيع شراء أو بيع عملة ما في سوق الفوركس فلابد أن تستخدم عملة أخرى للقيام بهذه العملية. وبالتالي ستتضمن العملية زوج من العملات. لهذا السبب يتم تداول العملات الأجنبية على شكل أزواج، واحدة للبيع والأخرى للشراء.
تسمى العملة الأولى في الزوج بالعملة الأساسية، بينما تُعرف العملة الثانية باسم “عملة التسعير”. وبهذه الطريقة يتم مقارنة قيمة عملة بعملة أخرى. بكلمات أخرى، يتم قياس العملة الأساسية مقابل عملة التسعير.
يتم تداول أزواج العملات في سوق الصرف الأجنبي، المعروف باسم “سوق الفوركس FOREX” . حيث يتيح سوق الفوركس للمتداولين من كافة أنحاء العالم شراء وبيع و تبادل العملات الأجنبية.
آلية تسعير زوج العملات
كما ذكرنا لتداول زوج عملات هناك عملة تسعير، في سوق الفوركس يمكن شراء زوج العملات أو بيعه كوحدة واحدة. ففي حالة الشراء لزوج من العملات، فإنك تتلقى العملة الأساسية وتبيع الأخرى. وبالمقابل، عندما يقوم المتداولون ببيع زوج عملات، فإنهم يبيعون العملة الأساسية ويتلقون العملة الثانية.
وبالتالي يمكن القول أنه هناك سعرين أثناء تداول زوج العملات في الفوركس: سعر “العرض” وسعر “الطلب”. عندما يشتري وسيط فوركس عملة أساسية من متداول مقابل عملة التسعير، فإنه يدفع سعر “العرض”. وفي الجهة المقابلة، عندما يبيع الوسيط العملة الأساسية لمتداول مقابل عملة التسعير، يُعرف سعر المبيع عندها بسعر “الطلب”.
تصنيفات أزواج العملات
بشكل عام، يمكن تمييز ثلاثة أصناف من أزواج العملات الأجنبية في سوق الفوركس، وهي: العملات الرئيسية وعملات السلع والعملات المقابلة (المتقاطعة):
- العملات الرئيسية: يتم تداولها في الأسواق بشكل رئيسي، تختلف الآراء حول ماهية هذه العملات تحديدًا، ولكن معظم قوائم الأسواق ستشمل الأزواج التالية: EUR / USD و USD / JPY و GBP / USD و USD / CHF.
- عملات السلع: ترتبط قيمة أزواج هذه العملات ارتباطًا وثيقًا بسلع معينة مثل: النفط أو الفحم أو خام الحديد. نذكر من هذه العملات الزوجين التاليين: الدولار الاسترالي/ الدولار الامريكي AUD / USD و زوج عملات الدولار الامريكي/الدولار الكندي USD / CAD.
- العملات المتقاطعة: وهي أزواج العملات التي لا تشمل الدولار الأمريكي. هذه الأزواج تشمل: اليورو / الجنيه الإسترليني واليورو / الين الياباني.
الآن للنتقل معًا للتعرف على قائمة العملات الأكثر تداولًا وقد اخترنا منها عشر أزواج.
أزواج العملات ال10 الأكثر تداولًا في سوق الفوركس
كما ذكرنا سابقًا فإن سوق الفوركس يعج بأزواج العملات التي يجري تداولها يوميًا منل قبل ملايين المتداولين حول العالم، لكن بالتأكيد هناك هناك عملات رئيسية تستحوذ على اهتمام الغالبية مقارنة بغيرها.
لذلك أعددنا لكم فيما يلي قائمة تضم أزواج العملات العشرة الأكثر تداولًا في سوق الفوركس:
- EUR / USD (يورو / دولار أمريكي).
- USD/JPY الدولار الأمريكي / الين الياباني.
- GBP/USD (الجنيه استرليني / الدولار أمريكي).
- AUD / USD (الدولار الأسترالي / دولار أمريكي).
- USD / CAD (الدولار الأمريكي / الدولار كندي).
- USD / CNY (دولار أمريكي / الرينمينبي الصيني).
- USD / CHF (دولار أمريكي / الفرنك السويسري).
- USD / HKD (دولار أمريكي / دولار هونج كونج).
- EUR/GBP اليورو / الجنيه الإسترليني (اليورو / الجنيه الإسترليني).
- USD / KRW (دولار أمريكي / وون كوريا الجنوبية).
الآن لندخل قليلًا في تفاصيل كل زوج على حده:
1.زوج عملات يورو / دولار أمريكي
EUR / USD
وهو أفضل زوج عملات للتداول في سوق العملات الأجنبي. حتى بالنسبة لمن هم ليسوا في جو الفوركس من المعروف أن زوج عملات يورو/دولار أمريكي هو الأكثر تداولًا في سوق الفوركس. حيث من الناحية الإحصائية شكلت معاملات اليورو / الدولار الأمريكي 24.0٪ من تداولات الفوركس اليومية لعام 2019 .
تأتي شعبية زوج عملات اليورو / الدولار الأمريكي من حقيقة أنه يمثل أكبر اقتصادات العالم: الاتحاد الأوروبي والولايات المتحدة.
من ناحيةٍ أخرى، يضمن حجم التداول اليومي العالي لمعاملات EUR / USD أن لهذا الزوج الكثير من السيولة النقدية مما ينتج عنه عمومًا هوامش ضيقة. وبالتالي، تجذب السيولة وفروق الأسعار الضيقة لهذا الزوج المتداولين بشكلٍ كبير، لأنه يمكن إجراء الصفقات الكبيرة بهذه الحالة بتأثير ضئيل على السوق.
أما فيما يخص العوامل المؤثرة على تسعير صرف اليورو / الدولار الأمريكي فهي عديدة، وفي مقدمتها أسعار الفائدة التي يحددها البنك المركزي الأوروبي (ECB) والاحتياطي الفيدرالي الأمريكي (Fed).
كيف يؤثر سعر الفائدة على تسعير EUR / USD؟
يكون الطلب على العملة التي تملك معدلات فائدة مرتفعة بشكل عام أكبر، لأن أسعار الفائدة المرتفعة تعطي عائدًا أفضل على الاستثمارات الأولية لهكذا نوع من العملات.
فعلى سبيل المثال في حال حدد البنك المركزي الأوروبي أسعار فائدة أعلى من الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي، فمن المحتمل أن يرتفع اليورو مقارنة بالدولار.
2. زوج عملات الدولار الأمريكي / الين الياباني
USD/JPY
يُعرف هذا الزوج أيضًا باسم “الجوفر” ويعتبر ثاني أكثر أزواج العملات الأجنبية تداولا في سوق الفوركس، ويمثل مانسبته 13.2٪ من جميع معاملات الفوركس اليومية في عام 2019.
على مبدأ زوج اليورو / الدولار الأمريكي، يُعرف زوج الدولار الأمريكي / الين الياباني بالسيولة العالية باعتبار أن الين هو العملة الأكثر تداولًا في آسيا، بالمقابل الدولار الأمريكي هو العملة الأكثر تداولًا في العالم.
على غرار بنك الاحتياطي الفيدرالي والبنك المركزي الأوروبي، يحدد البنك المركزي الياباني (BoJ) أسعار الفائدة للاقتصاد الياباني والتي تؤثر بدورها على قيمة الين بالنسبة للدولار الأمريكي.
3. زوج عملات الجنيه استرليني / الدولار أمريكي
GBP/USD
زوج الجنيه الإسترليني والدولار الأمريكي أو ما يُطلق عليه اسم “الكابلات” نسبة للكابلات الضوئية في أعماق البحار والتي تتولى عملية نقل المعلومات بين بورصتي لندن ونيويورك عبر المحيط الأطلسي. لتقديم العطاء وطلب عروض الأسعار بين لندن ونيويورك. يشكل زوج جنيه إسترليني / دولار أمريكي نسبة عالية أيضَا من جميع معاملات الفوركس اليومية.
تأتي قوة زوج GBP / USD من قوة الاقتصاد البريطاني والأمريكي. ففي حال كان معدل نمو الاقتصاد البريطاني أسرع من الاقتصاد الأمريكي، فمن المحتمل أن يرتفع الجنيه الإسترليني مقابل الدولار، والعكس هو الصحيح.
يتأثر سعر عرض الجنيه الإسترليني / الدولار الأمريكي بأسعار الفائدة التي يحددها بنك إنجلترا (BoE) وكذلك الاحتياطي الفيدرالي.
4. زوج عملات الدولار الأسترالي / دولار أمريكي
AUD / USD
يشار إليه أحيانًا باسم “الأسترالي”، وترتبط قيمة الدولار الأسترالي ارتباطًا كبيرًا بقيمة صادرات استراليا، حيث تمثل صادرات: المعادن كخام الحديد و الفحم نسبة كبيرة من الناتج المحلي الإجمالي الاسترالي.
وبالتالي من المتوقع أن يتسبب انخفاض قيمة هذه الصادرات في السوق العالمية بحدوث تراجع في قيمة الدولار الأسترالي. مما يعني أن الدولار الأمريكي سيصبح أقوى، بكلماتٍ أخرى، ستحتاج لعدد أقل من الدولارات الأمريكية لشراء دولار أسترالي واحد.
يتأثر سعر صرف زوج الدولار الأسترالي / الدولار الأمريكي كغيره من العملات أعملاه بفارق سعر الفائدة بين بنك الاحتياطي الأسترالي (RBA) والاحتياطي الفيدرالي الأمريكي.
فعلى سبيل المثال، إذا انخفضت أسعار الفائدة الأمريكية، فمن المتوقع أن يضعف الدولار الأمريكي مقابل الدولار الأسترالي وبالتالي ستحتاج لزيادة عدد دولاراتك لشراء دولار أسترالي واحد.
5. زوج عملات الدولار الأمريكي / الدولار كندي
USD / CAD
يُطلق على هذا الزوج عادةً اسم “loonie” نسبةً لطائر loon الذي يظهر على عملة الدولار الكندي، ويمثل اقتران الدولار الأمريكي والدولار الكندي.
ترتبط قوة الدولار الكندي ارتباطًا وثيقًا بسعر النفط باعتباره على قائمة الصادرات الرئيسية لكندا للخارج. وبما أن تسعير النفط عالميًا يتبع الدولار الأمريكي، فيمكن لكندا أن تكسب معروضًا كبيرًا بالدولار الأمريكي من خلال صادراتها النفطية.
وبالتالي، في حال ارتفاع سعر النفط، سيكون من المحتمل أن ترتفع قيمة الدولار الكندي أمام الدولار الأمريكي. وكقاعدة عامة، فإن الدولار الأمريكي يتراجع عادةً عندما ارتفاع سعر النفط، لأنه في حال كان الدولار أضعف، سيتوجب تحويل دولارات أكثر إلى عملات أخرى لشراء نفس الكمية من النفط كما كان قبل الارتاع.
بالمجمل، يتوجب على متداولي زوج عملات الدولار الأمريكي / الدولار الكندي مراقبة سعر كل من خام برنت والخام الأمريكي، حيث من المحتمل أن يؤثر صدى أي تقلبات تحدث في سوق النفط على سعر الصرف لزوج الفوركس هذا.
6. زوج عملات دولار أمريكي / الرينمينبي الصيني
USD / CNY
زوج العملات USD / CNY هو الدولار مقابل اليوان الصيني، ومن الجدير ذكره انخفاض اليوان كثيرًا مقارنة بالدولار الأمريكي منذ بدأت الحرب التجارية بين الولايات المتحدة والصين.
وبالتالي يجب أن يراقب المتداولين الحرب التجارية بين الولايات المتحدة والصين، فمن المحتمل أن يؤثر أيّ تصعيد من أحد الجانبين على سعر هذا الزوج من العملات.
7. زوج عملات دولار أمريكي / الفرنك السويسري
USD / CHF
يُعرف هذا الزوج باسم “Swissie”. وهو من أزواج العملات الشائعة، باعتبار أن النظام المالي السويسري تاريخيًا كان ملاذًا آمنًا للمستثمرين من كافة أنحاء العالم لحماية رأس مالهم.
اعتمادًا على ذلك، غالبًا ما يلجأ المتداولون إلى الفرنك السويسري أثناء تقلبات السوق (اقرأ أيضًا: كيف أحمي استثماراتي أثناء التقلبات)، إلا أن الفرنك السويسري سيجذب اهتمامًا أقل من المتداولين في أوقات استقرار السوق.
على عكس بقية أزواج العملات الأخرى، قد لايكون زوج عملات الدولار/ الفرنك السويسري شائع التداول في سوق الفوركس نظرًا لأن أهمية الفرنك السويسري لاتظهر إلا أثناء التقلبات الاقتصادية أو استخدامه كملاذ آمن.
بالرغم من ذلك، يحافظ زوج الدولار الأمريكي مقابل الفرنك السويسري على موقعه ضمن قائمة أكثر 10 أزواج عملات تداولًا في سوق الفوركس.
8. زوج عملات دولار أمريكي / دولار هونج كونج
USD / HKD
تضاعف حجم تداول زوج USD / HKD في فترات سابقة بعد عام 2016 ليضمن مركزًا جيدًا ضمن معاملات الفوركس اليومية. ربما قادت الاحتجاجات في عام 2019 بسبب مشاكل محلية إلى التأثير على حجم تداول الدولار الأمريكي / دولار هونج كونج. مما قد دفع العديد من المتداولين والمضاربين لتركيز انتباههم على دولار هونج كونج، باعتبار تأثر بأوضاع الإقليم.
هناك ارتباط مثير للانتباه بين الدولار الأمريكي و دولار هونج كونج، ويُمثل هذا الارتباط بنظام يُعرف باسم “سعر الصرف المرتبط”. وفقًا لهذا النظام يُسمح لدولار هونج كونج بالتقلب في نطاق من 7.75 دولار هونج كونج إلى 7.85 دولار هونج كونج مقابل دولار واحد.
وبالتالي، يمكن للمتداولين الاستفادة من التحركات السعرية داخل هذا النطاق فقط.
اقرأ أيضًا: الأنماط السعرية في التداول
9. زوج عملات اليورو / الجنيه الإسترليني
EUR/GBP
يعتبر زوج EUR / GBP أحد أصعب أزواج العملات تنبؤًا في سوق الفوركس، على اعتبار وجود ارتباط تاريخيٍّ بين اليورو و الجنيه الإسترليني بالنظر لقرب المملكة المتحدة من أوروبا والعلاقات التجارية التاريخية القويّة بين هذين الاقتصادين.
على الرغم من صعوبات توقع الحركة السعرية لهذا الزوج، فلا تزال معاملات اليورو / الجنيه الإسترليني من أهم التداولات اليومية في سوق الفوركس.
كغيره من أزواج العملات، يتأثر هذا الزوج بعدة عوامل وبالتالي يجب أن يراقب المتداولون أي إعلانات من قبل البنك المركزي الأوروبي وبنك إنجلترا قد تزيد التقلبات.
مما لاشك تقلب سعر هذا الزوج كثيرًا في السنوات الأخيرة، ويعود ذلك بشكلٍ أساسيٍّ إلى خروج بريطانيا من الاتحاد الأوروبي. قد تكون هذه التقلبات عامل جذب مثير لدخول البعض من المتداولين المتحمسين في صفقات قد تبدو مربحة للغاية، لكن من المهم أن يكون لدى المتداول استراتيجية إدارة مخاطر مدروسة قبل فتح مركز في ظروف السوق المتقلب.
10. زوج عملات دولار أمريكي / وون كوريا الجنوبية
USD / KRW
لم يمر وقت طويل على دخول هذا الزوج ضمن قائمة أزواج العملات الأكثر تداولًا في سوق الفوركس، ويعود ذلك لحداثة نمو الاقتصاد الكوري الجنوبي والتي بدأ خلال مطلع هذا القرن ليصبح رابع أكبر الاقتصادات الآسيوية والحادي عشر في العالم اعتبارًا من نوفمبر 2019.
قد يكون هذا النمو سببًا في زيادة نشاطات التداول لزوج دولار أمريكي / وون كوري جنوبي، بالأخص بالنسبة للمتداولين الذين يسعون للخوض في تداولات سوق آسيوي رئيسي آخر بالإضافة لأسواق اليابان والصين وهونج كونج.
من جهةٍ أخرى، تتمتع كوريا الجنوبية بعضوية الأمم المتحدة و منظمة التعاون الاقتصادي والتنمية (OECD) بالإضافة لكونها عضوًا في مجموعة العشرين، مما يجعل البلاد واقتصادها وبالتالي عملتها فرصة مهمة للعديد من اللاعبين في السوق للاستثمار.
خلاصة
مما لاشك أن زوج عملات يورو / دولار أمريكي EUR / USD يقود تداولات سوق الفوركس اليومية من حيث حجم التداول من بين أزواج العملات الأجنبية، إلا أن هناك عدد من أزواج العملات الأخرى القابلة للتداول والتي تملك سيولة عالية أيضًا ويمكن للمتداولين الاختيار من بينها في محاولة لتنويع فرص تحقيق الربح.
لكن وكما نذكر دومًا يجب أن يضع المتداولون العديد من الاعتبارات والعوامل في الحسبان قبل اختيار زوج عملات للتداول، ويجب عليهم إجراء التحليل الفني و كذلك الأساسي لتقييم فرصة التداول في زوج عملات محدد في إطارٍ زمنيٍّ معيّن تبعًا لإشارات وعوامل مستنتجة من البنوك وظروف الاستثمار.
